In diesem Monat ist es wieder soweit. Die Lebensversicherungen m\u00fcssen ihren Kunden mitteilen, welchen Zins sie im neuen Jahr noch f\u00fcr deren Lebensversicherungspolicen bezahlen werden. Das Problem f\u00fcr die Lebensversicherungsgesellschaften hierbei besteht in dem weiterhin anhaltenden Zinstief des Leitzinses der Zentralbanken. Lars Heermann (Versicherungsexperte bei der Ratingagentur Assekurata) geht ausweislich der Welt am Sonntag \u201eaufgrund des weiterhin anspruchsvollen Zinsumfeldes auch f\u00fcr 2018 von fallenden \u00dcberschussbeteiligungen\u201c aus. Durch die Mitteilungspflicht an die Kunden ist es nun nicht mehr m\u00f6glich diese Situation vor den Kunden zu verschleiern.<\/p>\n
Der fr\u00fchere Erfolgskurs und die heutige Problematik in der aktuellen Zinsphase ergibt sich dabei aus dem Gesch\u00e4ftsmodell selbst. Bei einer Lebensversicherung wurde dem Kunden in der Vergangenheit regelm\u00e4\u00dfig von dem Versicherer eine Mindestverzinsung versprochen, die h\u00f6her lag als die Inflation. Die Versicherer legten die Beitr\u00e4ge der Kunden mit noch h\u00f6heren Renditen an den M\u00e4rkten an und beteiligten diese dann wiederum an dem daraus erzielten Gewinn. Kunden erhielten auf diese Weise manchmal lohnende und absolut sichere Renditen. In einer Niedrigzinsphase m\u00fcssten die Versicherungsgesellschaften die Beitr\u00e4ge der Kunden nun in spekulative alternative Verm\u00f6genswerte investieren, um die zur Aufrechterhaltung dieses Gesch\u00e4ftsmodells, f\u00fcr sie notwendigen Renditen zu erzielen. Die gesetzliche Regelung sieht allerdings vor, dass zum Schutze des Kunden insbesondere in festverzinsliche Papiere wie Staatsanleihen investiert werden muss. Hierdurch erlangen die Versicherer keine so hohen Renditen mehr, dass sich das Gesch\u00e4ftsmodell f\u00fcr sie lohnen w\u00fcrde. Dies f\u00fchrt dann wiederum dazu, dass Versicherer derzeit nur noch einen Garantiezins von 0,9 Prozent bieten, w\u00e4hrend auf der anderen Seite die Inflationsrate bei 1,8 Prozent liegt.<\/p>\n
F\u00fcr die Versicherungsgesellschaften besteht das Problem nun in sog. Altvertr\u00e4gen, welche bereits vor einigen Jahren mit den Kunden abgeschlossen wurden und die entsprechende Garantiezinsversprechen beinhalten. Diese Vertr\u00e4ge m\u00fcssen von der Versicherungsgesellschaft weiterhin bedient werden. Ein Ausgleich k\u00f6nnte hierbei \u00fcber das Neugesch\u00e4ft mit niedrigeren Zinsversprechen erfolgen. Allerdings ist das Produkt aufgrund der niedrigen Zinsversprechen unterhalb der Inflationsrate nicht mehr besonders attraktiv.<\/p>\n
Doch die Versicherungsgesellschaften haben anscheinend einen Ausweg gefunden, der f\u00fcr sie ein gutes Gesch\u00e4ft ist. Allerdings zu Lasten der Kunden. Viele Versicherer reduzieren das Neugesch\u00e4ft. Einige haben es sogar komplett eingestellt. Und nach der Welt am Sonntag sollen Branchenschwergewichte wie Ergo und Generali den Verkauf von Altbest\u00e4nden pr\u00fcfen. Die Arag Leben hat ihren Versicherungsbestand von 322000 Lebens- und Rentenversicherungen nach einem Bericht der Stiftung Warentest Ausgabe Finanztest im Juli 2017 an die Frankfurter-Leben-Gruppe \u00fcbertragen. Insgesamt wurden in vergleichbarer Weise bisher bereits mehr als 1,8 Millionen Vertr\u00e4ge an gleich gelagerte sog. \u201eRun-off-Gesellschaften\u201c \u00fcbertragen. Weitere \u00dcbertragen von mehreren Millionen Lebens- und Rentenversicherungsvertr\u00e4gen sollen auf insgesamt drei \u201eRun-off-Gesellschaften\u201c folgen.<\/p>\n
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F\u00fcr den Lebensversicherungskunden bedeutet dies im ersten Moment keine Ver\u00e4nderung. Denn an den vertraglich vereinbarten Garantien findet durch den Verkauf der Policen keine Ver\u00e4nderung statt, weil auch die dazugeh\u00f6rigen Kapitalanlagen \u00fcbertragen werden m\u00fcssen. Allerdings unterscheiden sich derartige Gesellschaften oft fundamental von den bisherigen Lebensversicherungsgesellschaften. Denn sie nehmen oftmals kein Neugesch\u00e4ft und damit keine neuen Kunden an, sondern verwaltet lediglich die bestehenden Vertr\u00e4ge.<\/p>\n
Und dies k\u00f6nnte erhebliche Auswirkungen auf den Kunden haben. Im j\u00fcngsten Bericht des Ausschusses f\u00fcr Finanzstabilit\u00e4t, der das Bundesfinanzministerium ber\u00e4t, hei\u00dft es: \u201eVersicherer im Run-off sind vom Wettbewerbsdruck abgekoppelt. Sie k\u00f6nnen sich darauf beschr\u00e4nken, die Versicherten nur im vorgeschriebenen Mindestumfang an den \u00dcbersch\u00fcssen zu beteiligen.\u201c Der Bericht f\u00fchrt dann weiter aus: \u201eWird der Bestand zu klein, ist m\u00f6glicherweise kein ad\u00e4quater versicherungstechnischer Risikoausgleich im Kollektiv mehr m\u00f6glich\u201c. Hieraus ergibt sich also, dass Versicherte zuk\u00fcnftig einerseits nur noch im Mindestumfang an den \u00dcbersch\u00fcssen beteiligt werden. Andererseits entsteht das weitaus gr\u00f6\u00dfere Problem erst im Laufe der Jahre. Wenn n\u00e4mlich ohne ein Neugesch\u00e4ft keine neuen Gelder in diese Gesellschaften flie\u00dft stellt sich die Frage, wie diese \u201eRun-off-Gesellschaften\u201c in einigen Jahren die vertraglich vereinbarten Renten zahlen sollen?<\/p>\n
Durch die Auslagerung von Lebens- und Rentenversicherung auf die \u201eRun-off-Gesellschaften\u201c erhalten diese ohne Neugesch\u00e4ft voraussichtlich kein ausreichendes Kapital, um alle Vertragspflichten gegen\u00fcber allen Versicherten erf\u00fcllen zu k\u00f6nnen. Denn die m\u00f6glichen Einsparpotentiale d\u00fcrften hierf\u00fcr nicht ausreichen. Die Konsequenz hieraus w\u00e4re, dass diese Gesellschaften abgewickelt werden, wenn die vorhandenen Kapitalreserven aufgebraucht sind und die Versicherten ihren Rentenanspruch lediglich noch zur Insolvenztabelle anmelden k\u00f6nnten. Eine Rentenzahlung d\u00fcrften sie jedoch nicht erhalten.<\/p>\n
Es ist ein Schreckgespenst, welches dort durch die Versicherungsgesellschaften auf Tableau gebracht wurde. Rechtliche M\u00f6glichkeiten dem Verkauf der Versicherungspolice zu widersprechen oder diesen auf sonstige Weise zu verhindern d\u00fcrften die meisten Policen nicht hergeben. Der Versicherte ist damit insoweit hilflos dem Vorgehen der Versicherungsgesellschaften ausgeliefert.<\/p>\n
Reaktionsm\u00f6glichkeiten f\u00fcr Versicherte bestehen lediglich insoweit, als dass diese versuchen k\u00f6nnten, sich von den Lebens- und Rentenversicherungsvertr\u00e4gen zu l\u00f6sen. K\u00fcndigungen sind hierbei wirtschaftlich oft wenig lukrativ, weil Versicherungen in diesem Fall nur den sog. \u201eR\u00fcckkaufswert\u201c auszahlen m\u00fcssen, der sich in den ersten Jahren regelm\u00e4\u00dfig unterhalb der H\u00e4lfte der eingezahlten Beitr\u00e4ge bel\u00e4uft.<\/p>\n
Betroffene Versicherte, die eine Lebens- und\/oder Rentenversicherung zwischen dem 21. Juli 1994 und dem 31. Dezember 2007 abgeschlossen haben, d\u00fcrften dar\u00fcber hinaus die M\u00f6glichkeit des sog. Widerrufsjokers haben. Denn eine Vielzahl der in dieser Zeit abgeschlossenen Vertr\u00e4ge enthalten unwirksame Widerrufsbelehrungen, so dass auch heute noch der Widerruf erkl\u00e4rt werden kann. Auf diesem Wege k\u00f6nnten Versicherte die von ihnen eingezahlten Beitr\u00e4ge zur\u00fcckverlangen und w\u00fcrden zus\u00e4tzlich die gezogenen Nutzungen der Versicherungsgesellschaften erhalten.<\/p>\n
Betroffene Versicherte, deren Versicherungsvertrag auf eine \u201eRun-off-Gesellschaft\u201c \u00fcbertragen wurde sollten also genau pr\u00fcfen, ob sie auch gegen\u00fcber diesen Gesellschaften ausreichendes Vertrauen haben, dass diese ihre Vertragspflichten aus dem Versicherungsvertrag erf\u00fcllen kann oder ob eine Losl\u00f6sung von dem Versicherungsvertrag der wirtschaftlich sicherere Weg f\u00fcr den Versicherten ist.<\/p>\n
WK LEGAL pr\u00fcft f\u00fcr betroffene Versicherte unverbindlich, ob und auf welche Weise sie sich ggf. von dem Versicherungsvertrag l\u00f6sen k\u00f6nnen. Nehmen Sie gerne kostenlos und unverbindlich mit uns Kontakt auf.<\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"
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